Типы инвестиций


Есть много видов инвестиций. В то время как некоторые инвесторы сосредотачиваются на паре видов ценных бумаг, лучшие, наиболее диверсифицированные инвестиционные портфели обычно включают разные типы ценных бумаг.

Типы инвестиций включают:

  • Акции.
  • Облигации.
  • Опции.
  • Паевые инвестиционные фонды.
  • Индексные фонды.
  • Биржевые фонды.
  • Депозитные сертификаты.

В этой статье мы опишем каждый из этих типов инвестиций. Так же можно узнать про Фондовые рынки США.

Какие бывают типы инвестиций?

Акции

Акции или акции — это инвестиция в компанию. Другими словами, когда вы покупаете акции компании или обыкновенные акции, вы покупаете небольшую часть самой компании. Компании продают акции, чтобы собрать деньги для инвестирования в капитал или развития своего бизнеса. Инвесторы могут покупать и продавать акции между собой.

Инвесторы в акции зарабатывают деньги, когда стоимость принадлежащих им акций повышается, и они продают их другим инвесторам с целью получения прибыли. Акции более рискованны, чем другие виды ценных бумаг, такие как облигации или депозитные сертификаты, но они имеют потенциал для более высокой доходности.

Есть два основных типа акций . Обыкновенные акции — это тип, выпускаемый всеми публичными компаниями. Владельцы обыкновенных акций участвуют в успехах компании, потому что стоимость акций повышается (или понижается) в зависимости от состояния компании. Компания может выплачивать дивиденды — часть прибыли, которую она распределяет среди своих инвесторов на регулярной основе, — но это не обязательно.

Второй основной вид акций — это привилегированные акции. По привилегированным акциям обычно выплачиваются гарантированные фиксированные дивиденды. Дивиденды по привилегированным акциям выплачиваются до получения дивидендов держателями обыкновенных акций. По этой причине привилегированные акции, как правило, менее рискованны, чем обыкновенные акции, но вероятность их возврата ниже. В то время как привилегированные акции не теряют в стоимости во время рыночных спадов столько же, сколько обыкновенные, они не так сильно выигрывают и в периоды роста рынка.

В эти две широкие категории входит и ряд других акций. Вы также можете услышать о недорогих акциях. Пенни-акции , по данным Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC), представляют собой акции, выпущенные небольшими компаниями, которые торгуются по цене менее 5 долларов за акцию. Инвесторам нравятся копеечные акции, потому что их можно купить дешево, не вкладывая большого капитала. Итак, если небольшая компания набирает обороты, вы можете заработать много денег. По этой причине пенни-акции также намного более рискованны.

Вы должны покупать акции через брокера. Вы можете работать с брокером лично или через онлайн-брокерскую фирму, чтобы покупать и продавать акции.

Облигации

Облигация отличается от акции. Облигация — это в основном заем, который вы, как инвестор, предоставляете компании или другому юридическому лицу, например, местному или федеральному правительству. Когда вы покупаете облигацию, вы не получаете доли владения в компании; скорее, вы даете эмитенту облигаций денежные средства для использования в его собственных целях. Взамен они возвращают основную инвестицию с процентами.

Как и любой другой вид ценных бумаг, у инвестирования в облигации есть свои компромиссы. Трейдеры обычно считают облигации менее рискованными инвестициями, чем акции, но они также обычно предлагают более низкую доходность. Как и в случае с любым видом кредита, эмитент может объявить дефолт, а это означает, что инвестору не повезло. Облигации, выпущенные правительством США, являются самым безопасным вариантом, за ними следуют облигации, выпущенные правительствами городов и штатов. Облигации, выпущенные корпорациями, несколько более рискованные.

Эмпирическое правило: чем рискованнее облигация, тем выше процентная ставка, которую получит инвестор. Более высокая процентная ставка предназначена для компенсации инвестору за более рискованную ставку.

Облигации представляют собой инвестиции с фиксированным доходом. Это означает, что держатели облигаций получают регулярные выплаты процентов, часто один или два раза в год. Кроме того, после даты погашения облигации выплачивается общая сумма основного долга.

Опции


Опции немного сложнее. Это контракт, который дает держателю право купить или продать акцию по установленной цене, известной как цена исполнения, к определенной дате. Опционы предлагают большую гибкость, чем другие виды инвестиций, поскольку, как следует из названия, они дают держателю возможность совершить покупку или продажу. Покупка опциона означает покупку контракта, а не базовой акции.

В зависимости от типа варианты могут быть более или менее сложными. Однако на базовом уровне покупка опциона означает фиксацию цены акции в будущем. Например, если вы ожидаете, что цена акции вырастет, вы можете купить опцион и в конечном итоге получить выгоду от покупки акции по более низкой цене, чем текущий курс. Если ваша ставка неверна, вы по-прежнему теряете только цену опциона, поскольку вы не купили или не продали базовые акции.

Есть два основных типа опционов: опционы пут и опционы колл. Опцион пут дает держателю право продать акции, а опцион колл дает ему или ей право купить акцию. Покупая опционы колл, вы открываете длинную позицию на рынке. Инвестор, продающий этот опцион, называемый писателем, открывает короткую позицию.

Паевые инвестиционные фонды


Многим инвесторам нравится выбирать акции, проводить исследования и получать большие суммы. Но другим инвесторам просто нужен поток дохода с низким уровнем риска, который можно откладывать в долгосрочной перспективе, часто для выхода на пенсию. Паевые инвестиционные фонды — отличные варианты для этого типа инвестора.

Паевые инвестиционные фонды позволяют инвесторам покупать большое количество инвестиций за одну сделку. Паевые инвестиционные фонды объединяют деньги многих инвесторов. Затем профессиональный менеджер решает, как вложить эти деньги в акции, облигации и другие активы, чтобы получить разумную прибыль для инвесторов.

Каждый паевой инвестиционный фонд стремится следовать установленной стратегии. Например, некоторые фонды инвестируют как в акции, так и в облигации, в то время как другие могут сосредоточиться на конкретном типе каждой инвестиции, например, в международные акции или облигации, выпущенные государством. Инвестиции, которые делает управляющий, определяют уровень риска этого паевого инвестиционного фонда.

Когда паевой инвестиционный фонд зарабатывает деньги, эта прибыль пропорционально распределяется между его инвесторами. Инвесторы платят ежегодную комиссию, называемую коэффициентом расходов, для инвестирования в паевой инвестиционный фонд. Паевые инвестиционные фонды несут схожие риски с инвестированием в акции, но поскольку большинство паевых инвестиционных фондов состоят из диверсифицированного портфеля, они обычно менее рискованны, чем торговля отдельными акциями.

Индексные фонды


Индексные фонды — это типы паевых инвестиционных фондов. Вместо того, чтобы платить управляющему за выбор инвестиций, индексные фонды пассивно отслеживают конкретный индекс. Например, индексный фонд S&P 500 будет отслеживать показатели самого S&P 500, удерживая акции компаний, подпадающих под этот индекс.

Поскольку индексные фонды не требуют, чтобы менеджер отслеживал инвестиции и совершал сделки, в них обычно дешевле инвестировать. Риск, связанный с вложением, зависит от вложений, которые держит индексный фонд.

Проценты и дивиденды, полученные индексными фондами, распределяются между инвесторами. Стоимость самого фонда также может расти и падать, и инвесторы могут продавать свои доли в фонде. Как и другие паевые инвестиционные фонды, индексные фонды взимают коэффициент расходов, но он ниже, чем у активно управляемого паевого фонда.

Биржевые фонды

Биржевые фонды или ETF — это особые типы индексных фондов. Как и индексные фонды, ETF отслеживают конкретный индекс и, как правило, дешевле, чем паевые инвестиционные фонды, потому что не требуют активного управления.

Однако, в отличие от индексных фондов, ETF торгуются на бирже как акции, что означает, что вы можете торговать ETF в течение дня, как и акции. С другой стороны, паевые инвестиционные фонды и индексные фонды оцениваются только в конце каждого торгового дня, поэтому нет смысла покупать и продавать их в течение дня.

Новые трейдеры часто начинают с ETF, потому что они, как правило, более диверсифицированы, чем отдельные акции. Как и в случае паевых инвестиционных фондов и индексных фондов, инвесторы зарабатывают деньги на ETF, когда их стоимость растет, и вы можете продать их с прибылью. ETF также иногда выплачивают дивиденды и проценты инвесторам.

Депозитные сертификаты

Депозитные сертификаты или компакт-диски — это легкое вложение с очень низким уровнем риска. По сути, они на один шаг выше обычного сберегательного счета, который вы можете открыть в банке. Когда вы инвестируете в компакт-диск, вы даете банку определенную сумму денег и обещаете оставить ее там на определенный период. Взамен, в конце периода ссуды банк обещает выплатить вам основную сумму долга плюс заранее определенную сумму процентов.

Компакт-диски застрахованы FDIC на сумму до 250 000 долларов, поэтому они относительно безопасны. Однако вы заплатите большой штраф, если снимете деньги до окончания срока действия CD.